Si interés por la pintura nace al lado de su padre, el pintor Alfredo Souto, aunque es obligado a estudiar la carrera de Aparejador, que muy pronto abandonara para ingresar en la Escuela de Bellas Artes de San Fernando de Madrid.

Souto participa en las Exposiciones Nacionales de Bellas Artes y en 1925 expone en la Casa de Galicia de Madrid. Al año siguiente marcha a París hasta 1928, donde realiza obras muy afines al impresionismo, al cubismo y al expresionismo. En 1931 firma el manifiesto de AGAP (Agrupación Gremial de Artistas Plásticos) junto a Santiago Almela, Francesc Badía,  Emiliano Barral, Botí, Julián Castedo, Climent, Rafael Dieste, Isaías Díaz, Díaz Yepes, Cristino Mallo, Mateos, Francisco Maura, Moreno Villa, Santiago Pelegrín, Pérez Mateo, Servando del Pilar, José Planes, Puyol, Renau, Rodríguez Luna, Santa Cruz y Winthuysen. 

La década de los treinta se caracteriza por sus múltiples exposiciones: Ateneo (1930-1933), Lyceum Club Femenino (1930), Círculo de Bellas Artes (1932), Asociación de Artistas Vascos de Bilbao (1932), Casino de Vigo (1933), Sociedad de Artistas de Ibéricos en San Sebastián (1931), Copenhague (1932), Berlín (1933) y París (1936), etc.

Activo protagonista del arte español en la primera mitad del siglo XX, resulta interesante comprobar cómo, dentro de los límites de la figuración, estuvo siempre entre las primeras filas.

En 1934 recibe una beca para asistir a la Academia Española en Roma donde se ve influido por la pintura metafísica y los miembros del grupo Novecento. Arquitectura clasicista, extrañamiento espacial, estética arcaizante o el aspecto rugoso de la pintura mural aparecen en sus obras de esta etapa.

Tras el estallido de la guerra civil marcha a Valencia, donde colabora  con la propaganda republicana. En 1937 participa en el pabellón republicano en la Exposición de París. Poco después, como exiliado, se encuentra viajando por París, Bélgica, Nueva york, La Habana , México, etc. En el continente americano tiene la oportunidad de liberar su arte de algunas convenciones impuestas, sobre todo, del naturalismo, iniciando una etapa centrada en gran mediad en el estudio autónomo del color.